曾經(jīng)極其厭惡炒股的恒基地產(chǎn)主席李兆基在短短的3年時(shí)間里，其投資股市500億港元增值至1700億港元，創(chuàng )造了令人驚訝的神話(huà)，并被譽(yù)為“亞洲股神”。
“亞洲股神”的成功，除了每年到海外考察學(xué)習，與財經(jīng)業(yè)人士見(jiàn)面，了解他們如何投資，聽(tīng)聽(tīng)他們的意見(jiàn)，再憑自己的眼光作出判斷外，就是以美國“股神”巴菲特為榜樣，堅持長(cháng)線(xiàn)持有，并爭取每年有10%至20%的回報。如當年李嘉誠和鄭裕彤都認購了中國人壽H股，但在2005年禁售期過(guò)去后，他們就分別在5港元以上的價(jià)位拋出了其手上持有的一半股份，回報率分別為40%和50%。兩位富豪雖獲利不菲，但比起李兆基來(lái)就是“小巫見(jiàn)大巫”，因為李兆基一直持股至今。而中國人壽上周末的收市價(jià)是42.4元，4年回報超過(guò)了10倍。
最近發(fā)生的事情更可證明這一點(diǎn)，就在李嘉誠不斷減持中資股的同時(shí)，李兆基卻拿了100億港元入市買(mǎi)入中資股，并預測今年年底港股可見(jiàn)到30000點(diǎn)。
“炒股五行論”
股票投資的成功，除了基本素質(zhì)和心理承受能力外，個(gè)人的偏好與選擇業(yè)極其重要。在接受媒體采訪(fǎng)時(shí)，李兆基就表示，股票可以用金、木、水、火、土“五行論”來(lái)劃分種類(lèi)，而他最喜歡“金”，即銀行、保險及交易所，包括招商銀行、中國人壽等；另外，他又稱(chēng)看好“火”類(lèi)股份：即易燃液體，特別是中海油及中國神華等。
投資的步驟
李兆基認為自己這些年在股市的成功，主要得力于自己的投資“基本法”。首先是選國家。各國當中當然以中國好，美國最衰。這些年，這位“亞洲股神”特別偏愛(ài)中資股。事實(shí)證明其選擇是正確的；其次是選行業(yè)。他說(shuō)，我會(huì )選保險、能源及地產(chǎn)三個(gè)行業(yè)；第三是選公司，要選行業(yè)的龍頭股，龍頭股升得差不多便選龍尾股。具體公司他推薦中國人壽、平安保險、中石油、中海油、神華能源、中煤能源、碧桂園、中國海外和富力地產(chǎn)；第四是轉本位，也就是關(guān)注匯率風(fēng)險。
他說(shuō)，美國突然減息半厘，令美元下跌，港元也跟隨下跌。換言之，你手上的100元，今天只余99元，如果減息幅度增至1厘或1.25厘，你手上更只余96或95元，所以一定要轉本位。
他指出，現在中國基于自身經(jīng)濟狀況持續加息，美國則迫于無(wú)奈減息，根本不同味道，美元肯定會(huì )走弱。所以如果你仍然以港元為本位，一年下來(lái)最少會(huì )損失10%。所以我建議將手頭現金購入澳元，賺取年息6-7厘，勝過(guò)港元存款利率的2-3厘；如果要做生意則借港元，年息4-5厘，可以賺息兼賺價(jià)，財息兼收；第五是沽空一只、持有一只。由于目前在香港可以買(mǎi)賣(mài)全球股票，因此李兆基建議不要只買(mǎi)單一產(chǎn)品。你看好一個(gè)國家、一個(gè)行業(yè)，同時(shí)看淡一個(gè)國家、一個(gè)行業(yè)，便可以從中取利。
個(gè)股方面他建議買(mǎi)進(jìn)中國人壽和平安保險，沽空美國地產(chǎn)股或日本銀行股。
買(mǎi)龍頭股長(cháng)線(xiàn)投資
在談到投資心得時(shí)，李兆基認為，股神巴菲特有一樣很好，就是買(mǎi)股都是長(cháng)線(xiàn)投資。他買(mǎi)新股，也都是長(cháng)線(xiàn)投資，選喜歡的股，就拿著(zhù)，就算過(guò)了禁售期，允許他賣(mài)他都不會(huì )賣(mài)。
李兆基說(shuō)，投資股票，應該買(mǎi)“龍頭股”，所謂“龍頭股”，是指內地來(lái)香港上市的大企業(yè)，如
工商銀行、中國石油，有過(guò)萬(wàn)億的資產(chǎn)；也指有代表性，對國家有代表性的企業(yè)�？梢哉f(shuō)，投資這些股票是不會(huì )買(mǎi)錯的。這些股票你可以繼續持有，但由于過(guò)去的升幅大，期望它們的股價(jià)再翻一番，恐怕不容易。(記者 蠡清)
李兆基 100 億港元買(mǎi)入個(gè)股名單
中國人壽 H 股
招商銀行 H 股
中海油 H 股
中國神華 H 股
(今年11月買(mǎi)入)
相關(guān)報道
