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2月28日,股神沃倫·巴菲特旗下的伯克希爾·哈撒韋公司公布年報說(shuō),去年第四季度投資收益驟降96%。從全年業(yè)績(jì)看,公司收益從一年前的132.1億美元降至如今的49.9億美元,下跌62%,創(chuàng )6年來(lái)新低。公司資產(chǎn)減去負債后的賬面價(jià)值比2007年下跌9.6%。
自巴菲特1965年接手以來(lái),公司只有在2001年和2008年出現賬面價(jià)值下跌情況,其中2001年跌幅為6.2%。這意味著(zhù)巴菲特去年的投資遭遇到他掌舵以來(lái)的最嚴重沖擊。
除了巴菲特外,日前,索羅斯、約翰·保爾森等美國投資大腕也紛紛披露了其去年第四季度的投資組合,他們在金融危機的投資趨向各有側重,這或許可以令普通投資者從中了解他們的新動(dòng)向。
戰績(jì)
去年第四季度投資收益驟降96%。從全年業(yè)績(jì)看,公司收益從一年前的132.1億美元降至如今的49.9億美元,下跌62%,創(chuàng )6年來(lái)新低。公司資產(chǎn)減去負債后的賬面價(jià)值比2007年下跌9.6%。
巴菲特虧62%
重心轉向固定收益類(lèi)資產(chǎn)
根據美國證券交易委員會(huì )(SEC)披露的資料顯示,巴菲特的伯克希爾·哈撒韋公司對美國上市公司的投資組合去年四季度受到嚴重沖擊,公司總資產(chǎn)從2008年9月末的698.9億美元縮水26%至518.7億美元。
資料同時(shí)顯示,目前該公司持有的美國銀行股份在去年12月底市值為7040萬(wàn)美元,較三個(gè)月前下滑60%。此外,美國富國銀行等金融類(lèi)股份價(jià)值也有大幅下滑。
去年第四季度,伯克希爾最新買(mǎi)入的股票有兩家,價(jià)值約6億美元;增持公司有4家;減持公司達到7家。如果將減持和增持股票相抵,股權類(lèi)投資可能是個(gè)負值。
最引人關(guān)注的是,伯克希爾公司削減了對全球最大醫療保健品制造商美國強生、全球最大日用品制造商寶潔公司的持股比例。
其中對美國強生的持股數量下調約54%,其次是寶潔公司,持股數量下調9%。此外,巴菲特還減持了美國合眾銀行7.4%,該銀行去年第四季度凈利潤驟降65%。
增持能源類(lèi)股票
在保持倉位不變的重倉股名單中,可口可樂(lè )、美國銀行、美國運通、沃爾瑪、卡夫食品等都繼續在榜。
新出現在巴菲特投資組合的名單中,分別是一家能源服務(wù)公司和一家水處理公司。
大幅增持的四家公司分別來(lái)自鐵路運營(yíng)、電力、空調設備制造和液壓電力設備制造行業(yè)。
目前,巴菲特正在通過(guò)為并購提供融資、收購公司債券及優(yōu)先股權的方式來(lái)投資美國企業(yè)。在過(guò)去6個(gè)月中,巴菲特通過(guò)伯克希爾公司共向通用電氣及高盛投資了80億美元,以收購這兩家公司的優(yōu)先股權。
正在調整投資結構
此外,為應對經(jīng)濟衰退的不利局勢,巴菲特正在調整其投資結構,將投資重心向固定收益類(lèi)資產(chǎn)轉移。
近幾個(gè)月來(lái),巴菲特頻頻買(mǎi)入一些年收益率高達10%~15%的公司債券,如26億美元的瑞士再保險公司(年收益率10%);2.5億美元的奢侈品珠寶商蒂芙尼(年收益率10%);3億美元的摩托制造商哈雷戴維森(年收益率15%);1.5億美元的希悅爾公司(年收益率12%)等等。
如果加上高盛和通用電氣,巴菲特在半年內投資于固定收益類(lèi)產(chǎn)品的總金額已達116億美元,投資權重遠遠高于股權類(lèi)的投資產(chǎn)品。(投資者報)
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