接近農行H股IPO團隊的人士昨日告訴《第一財經(jīng)日報》,農行H股上市進(jìn)展順利。按照先A后H原則,農行明日將接受港交所上市聆訊,在準備充分的情況下,或可一次性通過(guò)聆訊。
上述人士表示,在通過(guò)聆訊后,接下來(lái)投行將與投資者展開(kāi)預銷(xiāo)售(pre-marketing)會(huì )議,之后進(jìn)行一個(gè)星期的國際路演,再在香港公開(kāi)發(fā)售,預計將在7月16日如期上市。
某歐洲基金經(jīng)理向本報透露,目前初步招股的一些文件已到投資者手中,下周投行將請分析師會(huì )談,并投資者進(jìn)一步接觸,屆時(shí)將能獲得更詳盡的資料。
上述基金經(jīng)理表示,該投資集團至少有四支隊伍和基金在研究農行資料,包括金融組、新興市場(chǎng)基金、亞太基金和中國基金,都對農行表現出強烈興趣。他指出,H股市場(chǎng)對農行上市反應正面,相信其管理的基金與農行的交易,能在月底落實(shí)。對于農行H股發(fā)行比重較大的情況,他認為主要是H股市場(chǎng)面對全球投資者,資金充裕,是合理的選擇。
日前有媒體報道,有內地基金經(jīng)理認為農行應在市凈率(PB)1.2倍定價(jià)。對此,該歐洲基金經(jīng)理認為,業(yè)內普遍認為現在談定價(jià)還言之過(guò)早。他相信A股與H股定價(jià)應一視同仁,同時(shí)應參考其他已上市銀行的定價(jià)。他認為,工行與建行上市定價(jià)均有2倍PB,市場(chǎng)有共識,農行定價(jià)應比前述兩大銀行略低。他指出,基金經(jīng)理都會(huì )討價(jià)還價(jià),但即使加上至少15%的折扣,“1.2倍PB太低,有些不合理!
對于有媒體報道匯金對農行上市態(tài)度有變,上述接近農行IPO團隊人士認為該報道“斷章取義”,并表示相關(guān)部門(mén)很希望農行能順利上市,包括央企、主權基金、對沖基金和香港富豪等,均有意入股農行,“可以看到投資者基礎很大,A股、H股的進(jìn)展都很順利!
該人士重申,農行籌資額一直在200億至300億美元之間,并沒(méi)有縮水,上述基金經(jīng)理則相信,農行能夠成為今年全球最大IPO。
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【編輯:梁麗霞】 |
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