中新網(wǎng)7月26日電 據京華時(shí)報報道，25日晚，黃光裕宣布以超過(guò)50億元的代價(jià)將國內第三大家電連鎖永樂(lè )電器一口吞下，勾畫(huà)出一個(gè)年銷(xiāo)售額近千億元、總門(mén)店超過(guò)800家的零售巨無(wú)霸。
好事多磨
與此次國美并購永樂(lè )充滿(mǎn)戲劇性的一波三折相仿，國美與永樂(lè )25日聯(lián)手召開(kāi)的新聞發(fā)布會(huì )也一再推遲，好事多磨。該發(fā)布會(huì )原計劃下午16∶30召開(kāi)，15時(shí)剛過(guò)，大批記者已云集鵬潤大廈二層發(fā)布會(huì )現場(chǎng)。但到16時(shí)，眾多記者突然接到通知，發(fā)布會(huì )推遲到17∶30。
18時(shí)，國美電器“七人管理委員會(huì )”中的王俊洲、魏秋立、牟貴先、何陽(yáng)青4人出現在會(huì )場(chǎng)，但黃光裕與陳曉仍未現身。隨后，等候在鵬潤大廈二樓主會(huì )場(chǎng)的數十位記者被告知，發(fā)布會(huì )再度推遲至19時(shí)。國美已為記者準備好臨時(shí)晚餐。與此同時(shí)，上海、香港等全國分會(huì )場(chǎng)也陸續接到通知。
直到昨晚19∶30，黃光裕與陳曉終于手挽手出現在發(fā)布會(huì )現場(chǎng)。而主席臺上，13位國美、永樂(lè )的高管穿插就座，似乎也暗含合并主旨：打造中國家電連鎖本土統一戰線(xiàn)。除黃光裕與陳曉外，其余高層還包括國美“七人管理委員會(huì )”成員，以及永樂(lè )二號人物、副總裁束為，以及永樂(lè )市場(chǎng)、營(yíng)銷(xiāo)、人力、財務(wù)四大總監。
據了解，25日晚聯(lián)合發(fā)布會(huì )全國共設立數十個(gè)會(huì )場(chǎng)，除國美總部鵬潤大廈的主會(huì )場(chǎng)外，上海分會(huì )場(chǎng)放在上海永樂(lè )總部所在地，由永樂(lè )三、四號人物劉輝、周猛與國美高層坐鎮。其余分會(huì )場(chǎng)則多數由當地國美負責布置。會(huì )場(chǎng)分布已充分顯示出國美與永樂(lè )之間的主從關(guān)系。
國美內部高層透露，發(fā)布會(huì )一再推遲的原因，應與港交所推遲發(fā)布公告有關(guān)。國美新聞發(fā)布會(huì )時(shí)間取決于香港聯(lián)交所是否在閉市后公布交易細節。由于香港聯(lián)交所對雙方的并購十分重視，多次發(fā)出書(shū)面詢(xún)問(wèn)函，從而導致國美收購永樂(lè )的相關(guān)公告一再推遲。
56億豪賭
25日晚19∶30，聯(lián)合新聞發(fā)布會(huì )終于在會(huì )場(chǎng)上記者們的一片疲倦中開(kāi)始，黃光裕與陳曉首先聯(lián)合發(fā)布了《國美、永樂(lè )合并背景及公告內容》。雙方多輪博弈后達成的“股權＋現金”收購方案是，永樂(lè )1股換0.3247股國美股份加0.1736港元現金補償。按照此價(jià)格，永樂(lè )股份相當于以2.2354港元價(jià)格被收購，較7月17日永樂(lè )停牌價(jià)溢價(jià)9%。而國美在換股后，需向永樂(lè )再支付4.09億港元現金。至此，國美為收購永樂(lè )付出的“總代價(jià)”為52.68億港元，約合55.97億元人民幣。
收購完成后，國美董事長(cháng)黃光裕繼續擔任新公司董事長(cháng)，而永樂(lè )總裁陳曉出任新公司的CEO。其中，黃光裕持股51.2%，陳曉通過(guò)零售商管理公司持股12.5%，而摩根士丹利持股2.4%。換算下來(lái)，黃光裕所持合并公司股份約100億港元。而陳曉身家約為24億港元。
黃光裕與陳曉均表示，并購后永樂(lè )在上海的品牌仍將保留，但國內其他地方門(mén)店將不再保留永樂(lè )品牌，由國美按照自身發(fā)展需要加以整合處置。至于大中電器，則將待國美收購永樂(lè )完成后，視進(jìn)展情況進(jìn)行。
在新聞發(fā)布會(huì )后，晚21時(shí)，國美、永樂(lè )還聯(lián)合召開(kāi)了一個(gè)針對兩大企業(yè)中層以上員工的全國視頻會(huì )。在這個(gè)會(huì )上，陳曉發(fā)布了一封《致員工公開(kāi)信》，表明此次雙方聯(lián)手為打造本土家電連鎖旗艦，對抗外資巨頭的良苦用心。黃光裕則對兩大企業(yè)員工合并后的團結提出希望和要求。
雙雄爭霸
美林證券發(fā)表研究報告稱(chēng)，收購有助于國美市場(chǎng)占有率由9%升至14%。而收購永樂(lè )、大中全部完成后，國美在全國門(mén)店數量總和將突破800家，年銷(xiāo)售額高達800億元。
此外，由于永樂(lè )在上海和大中在北京均占據約40%以上市場(chǎng)份額，國美收購后在兩大城市份額將一舉超過(guò)70%。
因此，業(yè)界普遍認為，雖然雙方以對抗外資家電連鎖為旗號，但在事實(shí)上，卻將首先沖擊第二大家電連鎖蘇寧，家電連鎖市場(chǎng)的格局從原來(lái)的三國鼎立變成了雙雄爭霸。(段志敏 王小勻)
回放：并購240小時(shí)
7月16日(周日)，為期兩周的國美半年經(jīng)營(yíng)會(huì )在北京海淀稻香湖景酒店低調結束。會(huì )間，黃光裕與陳曉秘密簽署并購初步協(xié)議。
7月17日上午，中國永樂(lè )(0503.HK)在香港停牌，國美收購永樂(lè )案浮出水面。
7月18日上午，國美電器(0493.HK)在香港停牌并發(fā)布公告，稱(chēng)將“自愿、友好”并購永樂(lè )。市場(chǎng)隨即流傳國美將以“1股換永樂(lè )3股”換股方式收購永樂(lè )。下午，事件戲劇性逆轉：陳曉召開(kāi)永樂(lè )高管會(huì )議，聲稱(chēng)反對并購打響“永樂(lè )保衛戰”。
7月19日，國美提高報價(jià)重新與永樂(lè )接觸。而香港聯(lián)交所緊急調查國美、永樂(lè )合并案中的泄密情況。
7月20日，并購案推進(jìn)緊要關(guān)頭，內地上市公司“中關(guān)村”突然停牌，知情人士透露黃光裕已成功逼退段永基，將成為第一大股東。
7月21日，黃光裕與陳曉重新達成 “換股+現金”協(xié)議。兩巨頭秘赴南京會(huì )晤蘇寧董事長(cháng)張近東，達成諒解。
7月22日下午，蘇寧電器借慶�！吧鲜袃芍苣辍敝畽C在上海召開(kāi)全國視頻會(huì )，蘇寧總裁孫為民宣布總部將搬遷上海。
7月23日下午，國美內部高層會(huì )提前通報收購永樂(lè )成功，國美戰略發(fā)展中心總經(jīng)理王俊洲要求未來(lái)兩大企業(yè)員工要“團結”。同日大中傳出消息，稱(chēng)與永樂(lè )合作已擱置。國美電器新聞發(fā)言人下午飛赴香港籌備聯(lián)合新聞發(fā)布會(huì )。
7月24日，國美、永樂(lè )決定次日召開(kāi)全國發(fā)布會(huì )。黃光裕與陳曉坐鎮北京揭開(kāi)并購迷霧。
7月25日下午，香港股市閉市后，黃光裕與陳曉召開(kāi)聯(lián)合發(fā)布會(huì )，透露具體收購方案。會(huì )后，兩巨頭又召開(kāi)國美、永樂(lè )全國中層以上員工視頻會(huì )。國美并購永樂(lè )案大白于家電業(yè)。
