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指數型基金受影響不大
而通過(guò)以往幾年的相關(guān)數據可以發(fā)現,相對而言,指數型基金的基金經(jīng)理變更對業(yè)績(jì)的影響不大。市場(chǎng)人士認為,這主要是由于指數型基金屬于被動(dòng)性操作,基金業(yè)績(jì)的好壞主要取決于其所跟蹤的指數表現。
而對于股票型基金而言,基金經(jīng)理的發(fā)揮度更大,相應的影響也就更大。但是,如果基金公司的整體投研能力較強,則基金經(jīng)理個(gè)人的影響就會(huì )較弱,比如以前博時(shí)主題行業(yè)的基金經(jīng)理更換。另外一些比較倚重“明星基金經(jīng)理”能力的基金則容易出現較大幅度的波動(dòng)。其中,投資者對前任基金經(jīng)理的信任或會(huì )給基金帶來(lái)短期贖回的壓力。
明星基金經(jīng)理轉投專(zhuān)戶(hù)理財
值得關(guān)注的是,在最近被更換的基金經(jīng)理中,李旭利、魏東、史博、楊典等人都曾是公眾眼中的“明星基金經(jīng)理”。記者就此幾人的去向問(wèn)訊基金公司,公司均表示目前不方便透露。
然而,市場(chǎng)盛傳近期發(fā)生變動(dòng)的基金經(jīng)理中近80%并非是離開(kāi)基金公司,而是基金公司為專(zhuān)戶(hù)理財等業(yè)務(wù)做人力準備所致。
據悉,4月中旬,南方基金把旗下明星基金經(jīng)理——南方高增長(cháng)基金經(jīng)理和南方隆元主題產(chǎn)業(yè)基金經(jīng)理呂一凡調至專(zhuān)戶(hù)投資管理部任總監兼專(zhuān)戶(hù)基金經(jīng)理。而之前,易方達易基策略原基金經(jīng)理肖堅也轉做專(zhuān)戶(hù)理財。
據悉,根據規定,基金公司在專(zhuān)戶(hù)理財業(yè)務(wù)上最多可提取收益的20%作為業(yè)績(jì)報酬,遠高于公募基金目前1.5%左右的管理費收入。
此外,深圳某專(zhuān)戶(hù)理財負責人向記者透露,以目前3萬(wàn)億元的公募基金規模來(lái)算,按照國際上專(zhuān)戶(hù)理財30%的市場(chǎng)份額來(lái)算,專(zhuān)戶(hù)理財未來(lái)的發(fā)展空間非常樂(lè )觀(guān)。在這種情況下,各基金公司人才向專(zhuān)戶(hù)理財這塊新業(yè)務(wù)傾斜勢在必行。(記者崔群)
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