編者按
3月18日，中國人民銀行再次上調金融機構人民幣存貸款基準利率，雖然對加息早有預期，但消息一出，仍不可避免地促使市民對下一步的理財規劃進(jìn)行一番考量。特別是對陣容龐大的購房一族來(lái)說(shuō)，面對加息后房貸利息支出的增加，原有的理財目標要不要作調整？為此，記者走訪(fǎng)了銀行的有關(guān)理財專(zhuān)家，請他們?yōu)槭忻裉岢鰩讞l應對思路。
加息后毋須急于提前還貸
加息，對于房貸族來(lái)說(shuō)，顯然不是一個(gè)好消息，很多貸款購房者獲悉加息的第一反應就是提前還貸。專(zhuān)家認為，如果僅僅因為加息就作出提前還貸的決定沒(méi)有太大必要，因為此次加息對貸款者特別是金額小的貸款者影響較小。
據分析，銀行如果加息25個(gè)基點(diǎn)(0.25%)，購房者月還款將增加2.9%。同時(shí)，正在月供的房屋按揭貸款屬于個(gè)人長(cháng)期消費貸款，其利率是一年一調，近期利率調整后個(gè)人房貸新利率要從次年1月1日開(kāi)始實(shí)行，眼下才是今年的第一季度，貸款者完全不必急著(zhù)提前還貸。
農業(yè)銀行深圳市分行的理財師幫市民算了一筆“經(jīng)濟賬”：以30萬(wàn)元20年的商業(yè)房貸為例，采用等額本息還款法，此前的基準利率6.84%，月供2297.17元，加息之后，執行新利率7.11%，則月供為2345.75元，每月多出48.58元，利息支出增加總數為48.58×12×20＝11659.2元，整體負擔并不沉重，沒(méi)有必要談“貸”色變，更沒(méi)有必要輕易改變自己的理財安排。
用好銀行個(gè)性房貸政策
有關(guān)專(zhuān)家提醒市民，多關(guān)注各家銀行推出的創(chuàng )新理財產(chǎn)品，根據自己的情況適當調整打理家財的思路，靈活利用銀行推出的貸款新政策應對貸款利息上調，通過(guò)多種途徑降低和規避加息所帶來(lái)的風(fēng)險。
以金鑰匙房貸理財賬戶(hù)為例，這是農行深圳市分行繼固定、浮動(dòng)混合利率貸款后為客戶(hù)開(kāi)發(fā)的可用來(lái)規避?chē)依收{整風(fēng)險的新型金融工具。該賬戶(hù)是根據借款人的貸款扣款賬戶(hù)中存款余額與貸款余額之間差額的大小，來(lái)確定理財賬戶(hù)收益的優(yōu)惠比例，特別針對貸款余額高于100萬(wàn)元的高端客戶(hù)，理財賬戶(hù)存款收益可與相應貸款利息支出全額相抵，為房貸族大大節省了貸款利息支出，使其徹底回避了國家利率調整的風(fēng)險。該產(chǎn)品的理財收益在目前的同類(lèi)產(chǎn)品中非常高，而且理財賬戶(hù)存款按日計息，存取自如，根本無(wú)須辦理借或還的手續，更無(wú)用途限制。不光是農行在按客戶(hù)可申請該理財賬戶(hù)，其他銀行的客戶(hù)也可以通過(guò)非交易轉按將貸款成為金鑰匙房貸理財賬戶(hù)的用戶(hù)。
理財專(zhuān)家還特別提出，目前國內股市已登上一個(gè)新臺階，基金發(fā)行和認購持續火熱，股指期貨的面市也進(jìn)入倒計時(shí)階段，各類(lèi)新型理財產(chǎn)品不斷開(kāi)發(fā)，手頭有閑錢(qián)的市民擁有了越來(lái)越多的選擇空間。專(zhuān)家建議，面對日益寬敞的投資渠道，靈活的資金調配對于市民顯得尤為重要，特別是閑余資金超過(guò)5萬(wàn)以上，更不必急于還貸，而應尋求更有利的增值方式。
固定利率房貸開(kāi)始升溫
加息讓很多貸款購房者感到一定壓力，但覃女士心中卻是波瀾不驚，去年她購入第二套大宅時(shí)選擇采用了固定利率房貸產(chǎn)品。和她一樣，部分較早接受了固定利率產(chǎn)品的市民如今真是篤篤定定。
目前深圳市場(chǎng)上，中行、建行、農行、光大銀行、招行、中信銀行等六家銀行都推出了固定利率房貸，隨著(zhù)新的加息周期的啟動(dòng)，此項業(yè)務(wù)也越來(lái)越多地受到市民關(guān)注。記者從中國銀行深圳市分行客服中心獲得的信息表明，加息之后這幾天里，前來(lái)咨詢(xún)此項業(yè)務(wù)的市民明顯增多。對此，理財專(zhuān)家表示，固定利率房貸是市民一個(gè)較好的避險工具，因為固定利率房貸的優(yōu)勢就在不管未來(lái)央行如何加息，客戶(hù)始終享受與銀行約定的利率。以深圳中行去年10月份推出的固定利率為例，這是市面上更為靈活的固定利率政策，它包括3年期和5年期兩種，其中3年期固定利率個(gè)人住房貸款產(chǎn)品還特別增加了期權選擇，客戶(hù)購買(mǎi)第一個(gè)3年期的固定利率貸款時(shí)，可選擇購買(mǎi)下一個(gè)3年期固定利率貸款的期權，到三年后如市場(chǎng)預計繼續加息，客戶(hù)可以針對下一個(gè)期限繼續選擇固定利率。同時(shí)，此固定利率貸款產(chǎn)品在貸款期限內還可與浮動(dòng)利率產(chǎn)品自由組合，形成單一固定利率、固定利率＋浮動(dòng)利率、固定利率＋固定利率、固定利率＋固定利率／浮動(dòng)利率和固定利率＋固定利率期權等五種模式，打破了市面上固有的期限限制，客戶(hù)的長(cháng)期貸款可通過(guò)組合形式，在前3年選擇固定利率，3年后再自由選擇采用新的固定利率或浮動(dòng)利率。這樣，既避免了加息期內的利率上升風(fēng)險，又不需被迫縮短供款年限增加供款壓力。目前，有不少客戶(hù)在理財師的指導下選擇這類(lèi)產(chǎn)品，鎖定未來(lái)加息風(fēng)險。
業(yè)界認為，隨著(zhù)新一輪加息周期的到來(lái)，市民對固定利率房貸產(chǎn)品的需求和認同度將逐步提高，也會(huì )有更多的銀行圍繞這類(lèi)產(chǎn)品進(jìn)行深度開(kāi)掘，推出更多滿(mǎn)足市民需要的新品種。
專(zhuān)家提醒
加息周期預期下 買(mǎi)國債機會(huì )成本加大
素來(lái)有“金邊債券”美譽(yù)的憑證式國債，一直備受青睞，每次發(fā)售，均會(huì )出現排隊搶購的場(chǎng)面。但是目前，在人民幣進(jìn)入加息周期的預期下，憑證式國債的光環(huán)也將逐步褪去。
央行有可能繼續加息的信號頻繁出現，長(cháng)期理財方式如果收益不是太高，盡量不要選擇。憑證式國債的投資期限一般為3年或5年，假設在半年內央行再次加息，那么目前所投資國債的收益就有可能低于加息后同期存款的實(shí)際收益。
在加息背景下，市民如果把錢(qián)存在銀行里，應以短期存款為主，同時(shí)，可以關(guān)注一下其他更為靈活的投資方式，如基金、銀行等。
保險收益率雖低 投保人退保不一定劃算
央行加息后，許多保險產(chǎn)品由于收益率較低，處境頗為難堪，不少消費者甚至萌生了退保的念頭。
加息主要影響的是固定收益率類(lèi)的險種，其中包括中短期的分紅險，例如一年期等。由于股市加息使一些保險產(chǎn)品的收益率接近銀行利率，而保險的變現能力比較差，因此客觀(guān)上降低了老百姓對理財類(lèi)保險的期望值。保險專(zhuān)家表示，加息會(huì )影響短期產(chǎn)品、投資連結保險和返還型健康險等險種的收益，而對其他險種影響并不是很大。如果盲目退保轉投銀行，即使會(huì )帶來(lái)可觀(guān)的利息收入，但與退保損失相比，也可能得不償失。專(zhuān)家表示，退保時(shí)會(huì )損失一筆手續費，客戶(hù)應防止得不償失。(李焱）
