一些被處置的金融機構網(wǎng)點(diǎn)17日公布了收購個(gè)人債權及客戶(hù)證券交易結算資金的公告。有關(guān)部門(mén)就這一公告的有關(guān)內容作了進(jìn)一步的解釋。
收購范圍有哪些
公告涉及的債權范圍包括：
(一)個(gè)人債權。也就是居民以個(gè)人名義在依法設立的金融機構中開(kāi)立賬戶(hù)或進(jìn)行金融產(chǎn)品交易，并有真實(shí)資金投入所形成的對金融機構的債權。主要有：
1.個(gè)人儲蓄存款；
2.居民個(gè)人持有的金融機構發(fā)行的各類(lèi)債權憑證；
3.居民個(gè)人委托金融機構運營(yíng)的財產(chǎn)，即委托理財(含三方監管委托理財、委托租賃等形式)、信托(含集合信托)，權屬不清晰或被挪用的委托財產(chǎn)(含信托，下同)，委托財產(chǎn)形成對金融機構的個(gè)人債權；權屬清晰，未被受托金融機構挪用的委托財產(chǎn)，不作為清算財產(chǎn)，不納入收購范圍。
4.居民個(gè)人持有的存放于金融機構相關(guān)賬戶(hù)上的被金融機構挪用的有價(jià)證券(含國債、股票、其它債券)，有價(jià)證券形成對金融機構的個(gè)人債權。
(二)客戶(hù)證券交易結算資金(包括個(gè)人和機構)。
客戶(hù)證券交易結算資金指經(jīng)紀業(yè)務(wù)的客戶(hù)為保證足額交收而在證券公司存入的資金，出售有價(jià)證券所得到的所有款項(減去經(jīng)紀傭金和其他正當費用)，持有證券所獲得的股息、現金股利、債券利息，上述資金獲得的利息。
哪些債權實(shí)行全額收購
對個(gè)人儲蓄存款的合法本息和客戶(hù)證券交易結算資金實(shí)行全額收購。
《商業(yè)銀行法》規定“商業(yè)銀行破產(chǎn)清算時(shí)，在支付清算費用、所欠職工工資和勞動(dòng)保險費用后，應當優(yōu)先支付個(gè)人儲蓄存款的本金和利息”。但金融機構清算資產(chǎn)不足以全額償付個(gè)人儲蓄存款的部分如何補償沒(méi)有明確規定。國外一般靠存款保險給投資人一定限額的補償，超限額部分參加資產(chǎn)清償。目前我國在沒(méi)有建立存款保險制度的情況下，為了在處置金融機構時(shí)保持社會(huì )穩定、保護投資者利益，對個(gè)人儲蓄存款的合法本息予以全額收購。
客戶(hù)證券交易結算資金是經(jīng)紀業(yè)務(wù)項下的交易結算資金，該資金是客戶(hù)的合法財產(chǎn)，客戶(hù)承擔自主買(mǎi)賣(mài)及市場(chǎng)因素造成的風(fēng)險，對于證券公司挪用客戶(hù)證券交易結算資金造成的損失，是經(jīng)營(yíng)者法制觀(guān)念淡薄造成的，理應由證券公司用其資產(chǎn)賠償。為了保護投資者的合法利益，保持證券市場(chǎng)運行的連續性和穩定性，在證券投資者保護制度建立之前，對客戶(hù)證券交易結算資金進(jìn)行全額收購。同時(shí)，推行客戶(hù)證券交易結算資金第三方存管，從根本上杜絕證券公司挪用客戶(hù)資金的行為。
為何要對一些個(gè)人債權打折收購
打折收購的個(gè)人債權包括：1.居民個(gè)人持有的金融機構發(fā)行的各類(lèi)債權憑證。
2.居民個(gè)人委托金融機構運營(yíng)的財產(chǎn)，即委托理財(含三方監管委托理財、委托租賃等形式)、信托(含集合信托)，權屬不清晰或被挪用的委托財產(chǎn)(含信托，下同)，委托財產(chǎn)形成對金融機構的個(gè)人債權；權屬清晰，未被受托金融機構挪用的委托財產(chǎn)，不作為清算財產(chǎn)，不納入國家收購范圍。
3.居民個(gè)人持有的存放于金融機構相關(guān)賬戶(hù)上的被金融機構挪用的有價(jià)證券(含國債、股票、其它債券)，有價(jià)證券形成對金融機構的個(gè)人債權。
打折收購的個(gè)人債權主要是法規明確規定由投資者自擔風(fēng)險的業(yè)務(wù)，也有些是金融機構的違規業(yè)務(wù)形成。按市場(chǎng)經(jīng)濟原則，這些債權應由金融機構清算資產(chǎn)償付，如金融機構清算不足以?xún)斶�債務(wù)，風(fēng)險應由投資者自擔。但由于一些投資人風(fēng)險意識不強，對金融產(chǎn)品的風(fēng)險和金融機構的經(jīng)營(yíng)狀況關(guān)注不夠，特別是小額投資者承受風(fēng)險的能力有限。這次對2004年9月30日前的上述債權打折收購對投資者是一個(gè)風(fēng)險提示，告誡他們今后不可參與違規金融活動(dòng)，要關(guān)注金融機構的經(jīng)營(yíng)狀況，再發(fā)生的此類(lèi)業(yè)務(wù)要風(fēng)險自擔。
信托和委托理財是一種投資行為，它有可能獲得高于銀行存款的收益，但也有可能產(chǎn)生損失，高收益和高風(fēng)險并存。因而這兩類(lèi)產(chǎn)品均對投資人有最低金額限制，目的就是要把沒(méi)有風(fēng)險識別能力的小額投資人排除在外。
這次收購的個(gè)人債權10萬(wàn)元(含10萬(wàn)元)人民幣以下全額收購，10萬(wàn)元(不含10萬(wàn)元)人民幣以上部分按九折收購。在國家面臨許多社會(huì )問(wèn)題和困難群體的情況下，按九折收購大額個(gè)人債權，應為投資者可理解。
打折收購標準是什么
個(gè)人債權的利息全免。在打折收購的個(gè)人債權中以利息體現收益的是個(gè)人柜臺債權，該類(lèi)債權屬違規金融業(yè)務(wù)，不予收購利息；三方監管委托理財中的保底收益也屬違規性質(zhì)；其他委托及信托產(chǎn)品無(wú)利息收入。
本金部分按照以下標準收購：
1.同一個(gè)人(即同一身份證號的個(gè)人，下同)債權金額累計在10萬(wàn)元(含10萬(wàn)元)人民幣以下部分，予以全額收購。
2.同一個(gè)人債權金額累計在10萬(wàn)元(不含10萬(wàn)元)人民幣以上部分，按九折價(jià)格收購。
當個(gè)人債權人接受債權收購時(shí)，即將自己的債權讓渡給了收購方，收購方將憑此參加金融機構資產(chǎn)清償。如清償結果低于90%，則收購方承擔損失；如高于90%，則將超出部分返還債權出讓人。這種制度安排保護了小額投資人，也維護了債權人的利益。
收購個(gè)人債權應遵循什么樣的原則
對于收購的個(gè)人債權要遵循名實(shí)相符的原則，即債權人名義與實(shí)際均體現為個(gè)人。個(gè)人以機構名義的債權雖然機構債權人稱(chēng)其債權是個(gè)人資金的集合，但對其真實(shí)性無(wú)法準確判斷，如按個(gè)人債權處理，可能引發(fā)嚴重的道德風(fēng)險，因此不予收購。機構以個(gè)人名義的債權，經(jīng)甄別確實(shí)為機構債權的，盡管名義上是個(gè)人，但實(shí)際不是個(gè)人債權，屬于違規行為，按機構債權處理，不予收購。多人以單個(gè)人名義(個(gè)人集合)的債權，很難確認單個(gè)人背后多人的合法性與真實(shí)性，按單一個(gè)人債權處理。名實(shí)相符的原則有利于培養社會(huì )的誠信意識。
債權人是否可選擇不接受收購
債權人具有選擇不接受收購的權利。如果債權人不選擇接受收購，可以憑其債權直接參加被處置金融機構的清算。(據新華社)
