編者按：再不能以一個(gè)籠統的視覺(jué)來(lái)看待新興產(chǎn)業(yè)的投資機會(huì )了，把各個(gè)主線(xiàn)分離，才能更好地理解新興產(chǎn)業(yè)的內容，幫助我們深入挖掘各自的投資機會(huì )。

　　新興產(chǎn)業(yè)代表產(chǎn)業(yè)發(fā)展的未來(lái)方向，在一國的產(chǎn)業(yè)結構調整中承擔著(zhù)重要作用�？v觀(guān)世界各國和地區的經(jīng)濟發(fā)展歷程，及時(shí)選擇和培育新的經(jīng)濟增長(cháng)點(diǎn)，進(jìn)行新舊產(chǎn)業(yè)之間的更新?lián)Q代是所有國家和經(jīng)濟地區的必然選擇。對我國而言，發(fā)展新興產(chǎn)業(yè)具有重大的戰略意義。它們不僅拉動(dòng)內需，保證國民經(jīng)濟持續增長(cháng)，同時(shí)也是提高社會(huì )效率、增強綜合國力的需要。對于相關(guān)上市公司而言，一旦入選“戰略性新興產(chǎn)業(yè)”，就意味著(zhù)能獲得國家和地方財政上的支持，未來(lái)發(fā)展潛力巨大。正是基于上述原因，在去年底各大機構給出的今年上半年的投資策略中，多數機構傾向于投資新興產(chǎn)業(yè),而在今年上半年的市場(chǎng)表現中，涉及新興產(chǎn)業(yè)各領(lǐng)域的板塊輪動(dòng)明顯，不少個(gè)股表現出眾。

　　物聯(lián)網(wǎng) 迎來(lái)高速增長(cháng)期

　　物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展契合中國經(jīng)濟結構轉型的背景。物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展將提高社會(huì )對能源的利用效率，加大對環(huán)境的自動(dòng)監測能力，提高環(huán)境監測效率，推動(dòng)國內生產(chǎn)與生活方式向低碳、清潔方向發(fā)展，有利中國經(jīng)濟增長(cháng)方式和結構的轉型。

　　政策扶持拉動(dòng)發(fā)展

　　1.建立“感知中國”中心。2009年溫總理在多次科技調研和會(huì )議上提出了國內物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)的構想：一是把傳感系統和3G技術(shù)結合起來(lái)；二是在國家重大科技專(zhuān)項中，加快推進(jìn)傳感網(wǎng)發(fā)展；三是盡快建立中國傳感信息中心，或者叫“感知中國”中心。物聯(lián)網(wǎng)已被明確列入《國家中長(cháng)期科學(xué)技術(shù)發(fā)展規劃(2006-2020年)》和2050年國家產(chǎn)業(yè)路線(xiàn)圖。

　　2、地方政府紛紛出臺物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展規劃。如上海就出臺了推進(jìn)物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展行動(dòng)方案(2010-2012年)。而此次“上海世博會(huì )”成為物聯(lián)網(wǎng)應用和產(chǎn)品展示的平臺。

　　物聯(lián)網(wǎng)投資機會(huì )

　　物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)細分為：RFID行業(yè)應用產(chǎn)業(yè)、移動(dòng)支付產(chǎn)業(yè)、M2M產(chǎn)業(yè)和無(wú)線(xiàn)傳感器(WSN)網(wǎng)絡(luò )產(chǎn)業(yè)。從資本市場(chǎng)的投資對象選擇來(lái)看，我們建議盡量選擇處于產(chǎn)品成長(cháng)期的行業(yè)，優(yōu)選RFID行業(yè)應用、M2M行業(yè)應用和移動(dòng)支付相關(guān)行業(yè)，對于產(chǎn)品導入期可以選擇在核心技術(shù)領(lǐng)域有突破的企業(yè)進(jìn)行投資。各個(gè)行業(yè)的具體分析如下：

　　1、RFID行業(yè)未來(lái)增長(cháng)機會(huì )主要在超高頻(UHF)領(lǐng)域。RFID系統由射頻電子標簽、讀寫(xiě)器和后臺數據處理系統等構成，在低高頻領(lǐng)域，國內RFID產(chǎn)業(yè)鏈相對健全，但超高頻RFID芯片和天線(xiàn)設計領(lǐng)域產(chǎn)業(yè)競爭力弱，建議關(guān)注該領(lǐng)域產(chǎn)業(yè)鏈相對健全的公司。

　　2、移動(dòng)支付是物聯(lián)網(wǎng)的典型應用，建議重點(diǎn)關(guān)注智能卡提供商。在電信運營(yíng)商確定主流移動(dòng)支付技術(shù)標準和申請非金融第三方支付業(yè)務(wù)牌照后，預計國內移動(dòng)支付市場(chǎng)有望在2011年出現爆發(fā)，移動(dòng)支付芯片設計、制造、封裝及制卡廠(chǎng)商將會(huì )率先從中獲益。

　　3、M2M行業(yè)，重點(diǎn)關(guān)注工業(yè)級SIM卡和通信模塊的投資機會(huì )。M2M是物聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的初級形態(tài)， M2M主要產(chǎn)業(yè)鏈包括芯片提供商、工業(yè)級SIM卡提供商、通信模塊提供商、系統集成商等。我們認為工業(yè)級SIM卡和通信模塊提供商在M2M產(chǎn)業(yè)鏈中是主要的受益者。

　　4、無(wú)線(xiàn)傳感網(wǎng)絡(luò )(WSN)，MEMS傳感器件是關(guān)注重點(diǎn)。自組織的無(wú)線(xiàn)傳感網(wǎng)絡(luò )(WSN)將成為物聯(lián)網(wǎng)信息獲取的主要方式，而MEMS傳感器件是WSN網(wǎng)絡(luò )構成的核心。國內的無(wú)線(xiàn)傳感網(wǎng)絡(luò )產(chǎn)業(yè)還處于市場(chǎng)導入階段，MEMS器件產(chǎn)業(yè)鏈相對薄弱，建議關(guān)注相關(guān)芯片設計、封裝廠(chǎng)商和微型電池提供商等。

　　根據物聯(lián)網(wǎng)主營(yíng)業(yè)務(wù)相關(guān)度及公司競爭力狀況，建議可重點(diǎn)關(guān)注公司為：遠望谷、大唐電信、東信和平、恒寶股份、同方股份、億緯鋰能、長(cháng)電科技、銀江股份等。